За последние две недели вслед за целым рядом банков из топ-30 ставки по рублевым вкладам повысили десятки небольших кредитных организаций — в среднем на 0,5 процентного пункта. Это ожидаемо. Мелким и средним игрокам было необходимо срочно увеличить «премию за риск» во избежание оттока клиентов. По прогнозам экспертов, рост ставок по вкладам может продолжиться до конца года. Банки из первой сотни будут ориентироваться на 11% годовых, а остальные — на 13%.
Банки продолжают увеличивать ставки по рублевым вкладам. Они повышают привлекательность для населения своих традиционных продуктов, а также вводят сезонные вклады. Сегодня ставкой по депозиту в 12% годовых уже никого не удивишь — на рынке много таких предложений. В банке «Западный», к примеру, можно открыть вклад [индекс] даже под 12,8%, а в Русском Земельном Банке — аж под 14% (правда, минимальная сумма такого вклада — 5 млн рублей, плюс — поскольку размер данной ставки превышает определенную Налоговым Кодексом норму на один процентный пункт, с полученных свыше нее доходов вкладчик должен заплатить налог 35%).
Эксперты отмечают, что к повышению ставок банки подтолкнул не только сезон летних отпусков, когда приток средств физлиц во вклады традиционно сокращается, но и прогнозы о дальнейшем увеличении дефицита ликвидности. «Заканчивается период отпусков, то есть мертвый сезон, — отмечает руководитель группы маркетинга и анализа банковских услуг портала Банки.ру [индекс] Екатерина Пешкова. — По его окончании банки резко повышают свою активность на розничном рынке. Что касается роста ставок по вкладам, то тенденция наблюдается с апреля этого года и продолжится, скорее всего, до Нового года. Полагаю, что банки из топ-100 будут ориентироваться на ставку в 11%, а мелкие и средние — на 13%».
Схожего мнения придерживаются и сами участники рынка. «Повышением ставок многие банки отреагировали на естественное снижение активности вкладчиков в сезон отпусков, — говорит начальник отдела инвестиционных продуктов и депозитов ЮниКредит Банка Павел Кравец. — При этом, чтобы удержать клиентов от перевода средств в другие кредитные организации, банки стремятся предложить максимально возможные ставки». На его взгляд, такая тенденция с большой вероятностью сохранится до конца 2012-го.
С Кравецем согласна и руководитель направления пассивных продуктов банка «Открытие» Мария Дербенева. «Сложившуюся тенденцию повышения ставок на рынке можно объяснить сезонностью. Сейчас конец лета, люди возвращаются из отпусков, и самое время «оживить» привлечение во вклады, — вторит она. — На текущий момент рынок настроен на плавный рост, и предпосылок для понижения ставок нет, тем более что скоро начнется сезон специальных предложений с привлекательными условиями, который продлится вплоть до Нового года».
Начальник управления по работе с сегментом розницы Абсолют Банка Антон Павлов называет несколько причин активизации банков на рынке депозитов. «Во-первых, традиционный период отпусков в целом уменьшил приток вкладов населения, и многие игроки стремятся восстановить свои позиции. Во-вторых, продолжающийся отток капитала из России и ухудшение ситуации в мировой экономике еще более усиливает дефицит [индекс] ликвидности на рынке, что делает вклады привлекательным источником фондирования», — перечисляет Павлов. В-третьих, отмечает он, крупные банки повысили ставки по депозитам и за счет этого переманили значительную часть клиентов у небольших кредитных организаций. Поэтому мелкие игроки наверстывают упущенное, повышая «премию за риск».
«Средние и мелкие участники рынка поднимают ставки вслед за крупными игроками. Для нашего рынка это вполне закономерное явление, — поясняет директор финансового департамента банка «КИТ Финанс» Михаил Петров. — Такую картину мы видели много раз, и это повышение вызвано в том числе необходимостью соответствовать условиям рынка, чтобы выдерживать конкуренцию и сохранять клиентов».
Как уже не раз показывала практика, при бурном росте ставок по депозитным продуктам со стороны некоторых банков не исключены злоупотребления, которые могут привести к последующему отзыву лицензии. «В таком случае сдерживанию роста ставок по вкладам поспособствуют, вероятно, рекомендации ЦБ. А при возникновении системных проблем с ликвидностью регулятор может предоставить кредитным организациям другие возможности для привлечения средств», — пояснила Екатерина Пешкова.
Несколько иначе смотрит на ситуацию Михаил Петров. «Очевидно, что тренд на повышение ставок в сегменте вкладов частных лиц не будет продолжительным. Причем не только для средних банков. Одними из объективных ограничителей могут стать планы банка по объему кредитования и средняя ставка по займу», — считает он. Павел Кравец полагает, что скорректировать ситуацию может потребность банков в более долгосрочном фондировании. «В этом случае ставки по вкладам сроком от 1,5—2 лет и выше могут продолжить рост, а уровень ставок краткосрочных и среднесрочных депозитов может начать снижение», — объяснил он.
На взгляд Антона Павлова, мировая конъюнктура может оказать влияние на движение ставок. Он имеет в виду решение ФРС о запуске программы Q3, а также планы Европейского центрального банка (ЕЦБ) в отношении скупки облигаций проблемных стран. «К внутрироссийским источникам снижения стоимости средств можно отнести депозитные аукционы по размещению свободных бюджетных средств и активные действия регулятора. Хотя надо понимать, что Минфин и ЦБ ограничены в мерах стимуляции ликвидности внутри страны, так как это может спровоцировать рост инфляции», — отметил Павлов.
Стоит обратить внимание на то, что максимальная ставка по вкладам десяти банков, привлекающих наибольший объем рублевых депозитов физлиц, за вторую декаду августа несколько снизилась по сравнению с первой — на 0,08 процентного пункта (по данным ЦБ, она составила 10,55% годовых). «Можно, конечно, расценить последние данные регулятора как временную корректировку ставок, а не начало тренда на снижение, — комментирует Михаил Петров. — Но не исключено, что это как раз и является индикатором того, что у крупных банков постепенно отпадает острая необходимость в увеличении ликвидности».
А Мария Дербенева вообще не наблюдает, чтобы среди банков была ярко выраженная гонка за вкладчика. «Если смотреть в целом, то тенденция плавно идет вверх. Но какие-то игроки повышают ставки, а какие-то и понижают. Поэтому тот факт, что, по данным ЦБ, средняя ставка привлечения в рублевые вклады по топ-10 немного снизилась при общей тенденции роста, — это вполне нормально», — заключила Дербенева.
Юлия ПОЛЯКОВА, Banki.ru
SIA.RU: Главное
