В период кризиса фондовый рынок превратился в инструмент для легализации денежных средств, хотя ранее наиболее распространенными считались схемы отмывания преступных доходов через банки. Регуляторы заявляют о резком увеличении числа сделок по отмыванию с использованием инструментов фондового рынка, в связи с чем его профессиональные участники получили уведомление ФСФР о необходимости контролировать подозрительные сделки. В случае выявления нарушений у брокеров будут отзываться лицензии.
Вчера ФСФР разместила на своем сайте информационное письмо "О мерах предотвращения использования инструментов фондового рынка в схемах легализации денежных средств". В документе служба, в частности, рекомендует участникам рынка проводить анализ подозрительных операций, которые могут осуществляться для отмывания доходов, полученных преступным путем, или для финансирования терроризма. Информацию о результатах осуществления внутреннего контроля ведомство рекомендует включать в отчет профучастника рынка ценных бумаг. Кроме того, регулятор считает необходимым пересматривать правила внутреннего контроля участников рынка для актуализации критериев выявления и признаков необычных сделок.
"В период кризиса участились случаи, когда профучастники совершают операции, которые при детальном изучении могут быть классифицированы как операции, попадающие под закон о противодействии отмыванию",-- пояснил "Ъ" руководитель ФСФР Владимир Миловидов. Он поясняет, что подобные сделки выявляются, в частности, когда с ликвидными бумагами на рынке акций через случайные организации проводятся крупные операции на суммы, сопоставимые с оборотами крупных брокерских компаний. В службе поясняют, что регулятор будет обращать внимание на внутренний регламент участников торгов и на то, чтобы сделки, попадающие под эти категории, активно выявлялись. "За нарушение закона мы будем аннулировать лицензии",-- отмечает господин Миловидов.
До сих пор основными подозреваемыми в содействии отмыванию средств были банки. Именно у них достаточно большое число лицензий отзывалось за нарушения антиотмывочного законодательства. "Дело в том, что банки, в отличие от других компаний, имеют неограниченные возможности по распоряжению наличностью, у них даже лимит установлен на минимальные остатки наличности в кассе (для поддержания ликвидности), в то время как у всех прочих компаний лимит установлен на максимальный остаток",-- говорит представитель одной из консалтинговых компаний.
В период кризиса ситуация несколько изменилась. "Компаниям, работающим на фондовом рынке, стало гораздо проще объяснить происхождение, например, значительных доходов клиентов высокой волатильностью рынка. К тому же их услуги могут стоить дешевле банковских хотя бы в силу меньших затрат на получение соответствующей лицензии",-- рассуждает собеседник "Ъ". "Открыть брокерскую компанию намного дешевле, чем получить банковскую лицензию",-- поясняет директор московского офиса консалтинговой компании Tax Consulting UK Эдуард Савуляк. Минимальное требование к размеру собственных средств профучастника составляет 5 млн руб., тогда как минимальное требование к капиталу банка -- 90 млн руб. Впрочем, по словам господина Миловидова, именно с этим было связано решение ФСФР об увеличении требования к минимальному размеру собственных средств. С 1 июля 2010 года оно будет увеличено до 35 млн руб.
Господин Савуляк также отмечает, что в основном схемы по легализации доходов на фондовом рынке применяются с высоковолатильными бумагами, при совершении крупных сделок с которыми не заметно влияние на котировки. "Схема может выглядеть, например, так: офшорная компания ставит котировку на продажу неликвидной ценной бумаги по цене ниже рынка. Компания-резидент покупает бумагу по этой заниженной цене, а затем выставляет эту же акцию по высокой цене на продажу. Компания-нерезидент снова покупает ее и фиксирует убыток, в то время как резидент получает прибыль, с которой должен быть уплачен налог. Поэтому схема имеет смысл лишь в случае, если заплатить налог дешевле, чем обналичить средства",-- поясняет гендиректор УК "Спутник" Владимир Мальханов.
Наиля Аскер-заде, Светлана Дементьева
SIA.RU: Главное
