У Банка России снова появились вопросы по валютным операциям -- причем не только к банкам, но и к их клиентам. Запросы с требованием предоставить детальную информацию о валютных сделках регулятор разослал всем активным игрокам рынка. ЦБ хочет не просто убедиться, что валютные риски банков застрахованы, но проверить подозрения о спекуляциях против рубля и, как следствие, выводе капитала банками и их клиентами. Возможно, это реакция на увеличение оттока капитала, который, по оценке ЦБ, составит в этом году $22 млрд, а не $8 млрд, прогнозировавшихся ранее.
О получении письма от регулятора с вопросами о валютных операциях "Ъ" рассказали в нескольких банках из топ-100, в том числе крупнейших. В письме (есть в распоряжении "Ъ") МГТУ ЦБ предлагает банкам предоставить информацию за сентябрь о том, какими именно активами и пассивами обусловлена их активность в сделках с валютой. Отдельно у банков запросили информацию о валютных сделках, совершенных вне биржи. Также ЦБ затребовал сведения о соответствии контрагентов банков по валютным операциям требованиям инструкции "Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций". Кроме того, регулятора интересует аффилированность банков и их контрагентов по хеджирующим сделкам.
Массовую рассылку банкам запросов о сути валютных операций ЦБ проводит уже второй раз в этом году. Похожее письмо банки получали в начале этого года.
Очевидно, что предыдущий опрос банков подтвердил опасения регулятора о наличии чрезмерных валютных рисков в банковской системе, и теперь ЦБ решил оценить их масштаб, считают участники рынка. Именно этим может быть обусловлен вопрос ЦБ о сделках в иностранной валюте, проводимых банками вне биржи. "Дело в том, что банкам, желающим спекулировать на валюте без реальной страховки своих рисков, проще провести техническую хеджирующую сделку с аффилированным лицом или контролируемым иным способом клиентом вне биржи",-- говорит вице-президент Транскредитбанка Павел Голенков.
Впрочем, причины, побудившие ЦБ снова обратить пристальное внимание на операции с валютой, касаются не только рискованной политики банков, уверены эксперты. С сентября на внутреннем валютном рынке наметилась тенденция к ослаблению рубля, которая сопровождается оттоком капитала. С сентября по текущий момент рубль ослабел к доллару на 0,6%, к евро -- на 8,2%. В скорректированном варианте проекта основных направлений денежно-кредитной политики ЦБ даже существенно повысил прогноз по чистому оттоку капитала из России. Если изначально ожидалось, что по итогам года он составит $8,7 млрд, то теперь ЦБ прогнозирует $22 млрд . "Регулятор пытается выяснить, была ли у банков или их клиентов реальная потребность в валюте, или это были спекуляции",-- предполагает главный экономист ФК "Открытие" Владимир Тихомиров. В сентябре ЦБ начал продавать валюту на внутреннем рынке ($1 млрд), чтобы сдержать рост валютных курсов, напоминает он. Однако в октябре объемы продаж увеличились, превысив $3 млрд. "При этом фундаментальных причин для ослабления рубля не было, и цены на нефть продолжали расти,-- говорит господин Тихомиров.-- Поэтому ЦБ, который еще в сентябре не собирался менять прогноз по оттоку капитала из России, а теперь так существенно его пересмотрел, хочет понять, кто из банков играет против рубля".
Девальвация 2008 года сопровождалась и усиливалась резким повышением спроса банков на валюту, напоминает аналитик компании "Совлинк" Ольга Беленькая: "Возможно, с учетом этого опыта ЦБ сейчас хочет проанализировать риски повторения подобного сценария и заставить не только банки, но и их клиентов более четко выполнять установленные ограничения".
Юлия Локшина, Светлана Дементьева, Дмитрий Ладыгин
О получении письма от регулятора с вопросами о валютных операциях "Ъ" рассказали в нескольких банках из топ-100, в том числе крупнейших. В письме (есть в распоряжении "Ъ") МГТУ ЦБ предлагает банкам предоставить информацию за сентябрь о том, какими именно активами и пассивами обусловлена их активность в сделках с валютой. Отдельно у банков запросили информацию о валютных сделках, совершенных вне биржи. Также ЦБ затребовал сведения о соответствии контрагентов банков по валютным операциям требованиям инструкции "Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций". Кроме того, регулятора интересует аффилированность банков и их контрагентов по хеджирующим сделкам.
Массовую рассылку банкам запросов о сути валютных операций ЦБ проводит уже второй раз в этом году. Похожее письмо банки получали в начале этого года.
Очевидно, что предыдущий опрос банков подтвердил опасения регулятора о наличии чрезмерных валютных рисков в банковской системе, и теперь ЦБ решил оценить их масштаб, считают участники рынка. Именно этим может быть обусловлен вопрос ЦБ о сделках в иностранной валюте, проводимых банками вне биржи. "Дело в том, что банкам, желающим спекулировать на валюте без реальной страховки своих рисков, проще провести техническую хеджирующую сделку с аффилированным лицом или контролируемым иным способом клиентом вне биржи",-- говорит вице-президент Транскредитбанка Павел Голенков.
Впрочем, причины, побудившие ЦБ снова обратить пристальное внимание на операции с валютой, касаются не только рискованной политики банков, уверены эксперты. С сентября на внутреннем валютном рынке наметилась тенденция к ослаблению рубля, которая сопровождается оттоком капитала. С сентября по текущий момент рубль ослабел к доллару на 0,6%, к евро -- на 8,2%. В скорректированном варианте проекта основных направлений денежно-кредитной политики ЦБ даже существенно повысил прогноз по чистому оттоку капитала из России. Если изначально ожидалось, что по итогам года он составит $8,7 млрд, то теперь ЦБ прогнозирует $22 млрд . "Регулятор пытается выяснить, была ли у банков или их клиентов реальная потребность в валюте, или это были спекуляции",-- предполагает главный экономист ФК "Открытие" Владимир Тихомиров. В сентябре ЦБ начал продавать валюту на внутреннем рынке ($1 млрд), чтобы сдержать рост валютных курсов, напоминает он. Однако в октябре объемы продаж увеличились, превысив $3 млрд. "При этом фундаментальных причин для ослабления рубля не было, и цены на нефть продолжали расти,-- говорит господин Тихомиров.-- Поэтому ЦБ, который еще в сентябре не собирался менять прогноз по оттоку капитала из России, а теперь так существенно его пересмотрел, хочет понять, кто из банков играет против рубля".
Девальвация 2008 года сопровождалась и усиливалась резким повышением спроса банков на валюту, напоминает аналитик компании "Совлинк" Ольга Беленькая: "Возможно, с учетом этого опыта ЦБ сейчас хочет проанализировать риски повторения подобного сценария и заставить не только банки, но и их клиентов более четко выполнять установленные ограничения".
Юлия Локшина, Светлана Дементьева, Дмитрий Ладыгин
SIA.RU: Главное
