Стартующий сезон корпоративной отчетности добавит рынку волатильности

Результирующее влияние ключевых внешних факторов, оказывающих существенное воздействие на поведение российского финансового рынка, сегодня в начале дня, по нашим оценкам, складывается близким к нейтральному. Котировки сентябрьских фьючерсов на нефть марки Brent колеблются в районе отметки в $47 за баррель, получая поддержку от прогнозов дальнейшего сокращения запасов «черного золота» в США. Фьючерсы на ведущие фондовые индексы США сегодня утром немного «в плюсе». Основные азиатские фондовые индикаторы не показывают единой динамики. Премаркет европейской сессии сигнализирует о небольшом повышении ведущих европейских фондовых индексов в начале торгового дня. Открытие российского рынка акций сегодня ожидаем увидеть в районе 1926 пунктов по индексу ММВБ, предполагая, что в случае улучшения внешнего фона этот фондовый индикатор способен продолжить свою локальную восходящую тенденцию, берущую свой отсчет с середины июня.
Ведущие европейские фондовые индексы в понедельник выросли. Британский фондовый индекс FTSE 100 по итогам дня прибавил 0.26% при оборотах торгов почти на четверть ниже среднемесячных. При этом наибольшее положительное влияние на поведение индекса FTSE 100 оказало повышение котировок акций компаний из финансового сектора HSBC (+1.4%), Prudential (+1%), Standard Chartered (+1.2%) и сектора «Материалы» Glencore (+1.3%), Rio Tinto (+1.1%), BHP Billiton (+1.7%), Anglo American (+1.6%). Сдержало повышение индекса FTSE 100 снижение цен на акции фармацевтической компании Shire (-3.3%) и табачной компании Imperial Brands (-0.6%). В свою очередь, французский фондовый индекс CAC в понедельник поднялся на 0.4% при оборотах торгов на 30% ниже среднемесячных, а повышением из числа бумаг, входящих в его состав, выделились акции сталепроизводителя ArcelorMittal (+2.3%) и поставщика автомобильных комплектующих Valeo (+1.8%). Немецкий индикатор DAX (+0.46%) прибавил на фоне роста котировок акций SAP (+1.1%), Linde (+2%) и E.ON (+2.2%), внесших существенный вклад в его подъем.
Фондовый рынок США в понедельник не показал единой динамики. Индекс американских "голубых фишек" Dow Jones опустился в итоге дня на 0.03%, а наибольшее отрицательное влияние на его поведение оказало снижение котировок акций ритейлера Wal-Mart Stores (-2.8%) и страховщика Travelers (-1.1%). Индекс high-tech биржи NASDAQ вырос на 0.38% на фоне повышения в цене акций Apple (+0.6%), Microsoft (+0.8%), Facebook (принадлежит Meta — признана экстремистской организацией и запрещена в России) (+1.4%), eBay (+2.4%) и Nvidia (+4.7%). Индекс "широкого рынка" США S&P500 (+0.09%) также прибавил при оборотах торгов на 10% ниже среднемесячных, а повышением в его отраслевом спектре вновь выделился индекс сектора информационных технологий (+0.8%). Выступивший глава ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс заявил, что ожидает ещё одного повышения ставки ФРС в этом году, а также начала сокращения баланса ФРС в ближайшие месяцы.
Рынок акций РФ в понедельник показал неплохой рост. Индекс ММВБ прибавил 0.69% при оборотах торгов на уровне среднемесячных. При этом наибольшее положительное влияние на повышение индекса ММВБ оказали акции Сбербанка (+1.9%) и Газпрома (+1%). Подсчитываемый в долларах индекс РТС (+1.1%) вырос сильнее в контексте отмечавшегося укрепления позиций рубля к доллару. Сегодня внутридневная динамика российского фондового рынка продолжит формироваться под влиянием поведения мировых цен на нефть, западных фондовых индикаторов, а также изменения курса рубля, выходящих данных экономической статистики и происходящих событий. Из числа событий, способных оказать значимое влияние на настроение инвесторов на предстоящей неделе стоит выделить стартующий в США сезон корпоративной отчетности. Сегодня свой отчет инвесторам планирует представить компания PepsiCo (13-00 мск). В пятницу отчитаются крупнейшие американские банки JP Morgan, Citigroup и Wells Fargo.
 
Начальник аналитического отдела АО ИФК «Солид», Шагов Олег