"С позиции технического анализа, краткосрочный тренд стал нейтральным и сдвигается в сторону понижения, а восходящая долгосрочная тенденция замедляется, теряя момент.
Мы полагаем, что новый исторический максимум 2301,74, установленный 9 ноября, и является абсолютным годовым максимумом индекса РТС, ибо технический потенциал роста индекса полностью исчерпан.
В связи с этим, держать длинные позиции стало опасно, а кэш – бессмысленно, поскольку индекс РТС должен возобновить падение в направлении своей 200-дневной скользящей средней.
Наш технический рейтинг индекса РТС: открывать спекулятивные короткие позиции по рыночным котировкам с минимальной технической целью 1958-2000 пунктов.
| Эмитент | Рекомендация | Характеристика краткосрочного тренда | Характеристика долгосрочного тренда | Уровень сопротивления | Уровень поддержки | Диапазон 12/11-16/11/2007 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| РТС | Продавать по рынку | Нейтральный | Восходящий | С4 2380,00 Основной | П1 2174,51 Граница клина | OP 2261,00 |
| Цель 2000 | К понижению | Замедляется | С3 2301,74 Исторический максимум | П2 2011,98 26 недельная МА | HI 2268,27 | |
| С2 2210,12 28-дневная МА | П3 1958,54 Линия тренда | LO 2183,21 | ||||
| С1 2195,19 7-недельная МА | П4 1957,17 200-дневная МА | CL 2189,37 |
Илл. 2: Индекс РТС – Недельные технические индикаторы по состоянию на 19 ноября 2007 г.
КЛАССИЧЕСКИЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ИНДЕКСА РТС
С позиции технического анализа, краткосрочный тренд стал нейтральным и сдвигается в сторону понижения, а восходящая долгосрочная тенденция замедляется, теряя момент. Мы полагаем, что новый исторический максимум 2301,74, установленный 9 ноября, и является абсолютным годовым максимумом индекса РТС, ибо технический потенциал роста индекса полностью исчерпан. В связи с этим держать длинные позиции стало опасно, а кэш – бессмысленно, поскольку индекс РТС должен возобновить падение в направлении своей 200-дневной скользящей средней. Остается только одно: продавать, продавать и продавать!
АНАЛИЗ КРАТКОСРОЧНЫХ ТРЕНДА И ЦИКЛОВ
Илл. 3: Индекс РТС – Характеристика краткосрочного тренда и циклов по состоянию на 29 октября 2007 г.
Медленная адаптивная линия тренда /ATL/ в верхней части Илл. 3 прошла свой максимум и начала падать, пока находясь выше медленной адаптивной скользящей средней /AMA/. Это значит, что краткосрочный тренд на рынке стал нейтральным и сдвигается в сторону понижения. Что касается быстрой адаптивной линии тренда, то она миновала свою вершину и сейчас падает в тандеме с медленной ATL. Такая комбинация линий тренда указывает на возвращение "медведей" на рынок.
После непродолжительного "плато" индикатор медленного момента в средней части Илл. 3 возобновил падение. При этом, новая фаза падения медленного момента сопровождается "медвежьей" дивергенцией относительно медленной линии тренда, что усиливает наши ожидания относительно снижения рынка.
Краткосрочный составной волновой цикл /CWC/ в нижней части Илл. 3 сформировал свою "двойную вершину и сейчас находится в фазе падения. К настоящему моменту, цикл уже достиг умеренно перепроданной области, однако, на фоне перелома восходящей тенденции это может указывать лишь на возрастающее давление продавцов.
УРОВНИ ПОДДЕРЖКИ И СОПРОТИВЛЕНИЯ
Ближайшие уровни поддержки и сопротивления на РТС показаны на Илл. 1 и 2. Сильный уровень поддержки – это текущее значение 200-дневной скользящей средней вблизи 1957 пунктов.
ПОТЕНЦИАЛ РОСТА И ПАДЕНИЯ
С учетом вышеприведенных факторов мы делаем следующие выводы:
1. С позиции технического анализа, краткосрочный тренд стал нейтральным и сдвигается в сторону понижения, а восходящая долгосрочная тенденция замедляется, теряя момент.
2. Мы полагаем, что новый исторический максимум 2301,74, установленный 9 ноября, и является абсолютным годовым максимумом индекса РТС, ибо технический потенциал роста индекса полностью исчерпан.
3. В связи с этим, держать длинные позиции стало опасно, а кэш – бессмысленно, поскольку индекс РТС должен возобновить падение в направлении своей 200-дневной скользящей средней.
Наш технический рейтинг индекса РТС: открывать спекулятивные короткие позиции по рыночным котировкам с минимальной технической целью 1958- 2000 пунктов".
SIA.RU: Главное
