Сделки идут одна за другой.
Деловая активность в России бьет ключом. Вслед за крупнейшей приватизацией – продажей на 160 млрд. рублей 7,58% акций Сбербанка, готовится еще одна мега-сделка. В пятницу Владимир Путин и глава British Petroleum Роберт Дадли в присутствии Игоря Сечина договорились о мегасделке. По слухам уже на этой неделе BP купит блокпакет Роснефти в обмен на деньги и 50% ТНК-ВР. Это невероятный позитив для Роснефти и вообще рынка в целом. Наши активы вновь популярны и интересуют иностранцев.
Далее грядет выход на биржи двух новых фишек – третьего мобильного оператора Мегафон и 11-го по размеру Промсвязьбанка. Эти акции покупать не надо, тем не менее, они как магнит привлекут капитал на рынок, и не стоит бояться перераспределения денег из других акций. Речь идет о свежем капитале. Это очень напоминает 2003 год, когда вслед за серией крупных сделок (приватизация Славнефти, создание ТНК-ВР, приватизация госпакетов ЛУКОЙЛа и ММК) началось настоящее ралли.
Откат на рынке после QE3 в целом повторил события ноября 2010 года, когда рынок заранее неплохо подрос за осень и потом резко вырос 8-9 ноября, после чего была фиксация прибыли и откат на 5% по индексу ММВБ от пика.
Рыночные рекомендации:
Денежная эмиссия от ЕЦБ и ФРС приведет к переоценке перспектив акций экспортоориентированных и циклических компаний. Профессионалы уже идут на рынок. В 2007 на SPO акции Сбербанка продавали по 89 рублей и их купило 30000 физлиц, в 2012 через пять лет по 93 рубля акции купило всего 30 человека. Зато основной объем разобрали фонды заявками по $100 млн.
Тем не менее, мы видели на прошлой неделе серьезное падение нефти, что пока настораживает. А индекс ММВБ ушел под тренд чего мы не ожидали. В пятницу пробой вверх не состоялся.
Сегодня ждем развития ситуации с индексом ММВБ. Если выходим и закрепляемся за нисходящим трендом или 1512 пунктами, то закрываем короткие позиции и докупаем лонги.
Особый спекулятивный интерес представляют акции Роснефти, в которых в пятницу была отсечка вызванная выплатой дополнительного дивиденда за прошлый год. Сегодня в фокусе возможное укрупнение Роснефти фактически на треть и привлечение в капитал стратега или по сути приватизация госдоли.
Модельный портфель прежний!
SIA.RU: Главное
