Какие ПИФы принесли наибольший доход в первом квартале 2024 года

Финансовые показатели почти всех розничных паевых фондов, достигнутые в первом квартале, порадовали пайщиков. По данным Investfunds, только у 2 из 152 крупных розничных ПИФов (стоимость чистых активов свыше 500 млн руб.) за этот период снизилась стоимость пая. Это немногим хуже результата аналогичного периода 2023 года, когда лишь один фонд был убыточным. Однако в четвертом квартале прошлого года убытки показал каждый седьмой ПИФ.

Как и годом ранее, в лидерах роста оказались паи отраслевых фондов, ориентированных на высокотехнологичные компании. По данным Investfunds, стоимость паев таких ПИФов выросла на 17–25%. Однако этот рост произошел в первую очередь за счет подъема котировок акций компаний сектора на российском рынке, а не на американском, как это было в 2023 году. С начала года отраслевой индекс информационных технологий вырос почти на 40% — против 10% подъема основного индекса Московской биржи.

Главная причина роста акций российских высокотехнологичных компаний — уход с отечественного рынка компаний иностранных.

Вдобавок к этому крупнейшая российская технологическая компания «Яндекс» в этом году начала процесс выделения российского бизнеса. С начала года ее акции выросли в цене более чем на 50%. Оптимизм инвесторов связан с надеждой на справедливый обмен акций нидерландской Yandex N.V., которые обращаются на Московской бирже, на акции нового юридического лица — МКПАО «Яндекс», которое на этой неделе получило биржевой листинг.

Двухзначный доход принесли инвесторам фонды, ориентированные на вложения в золотые активы (как в физический металл, так и в золотые ETF, и в акции золотодобывающих компаний). По данным Investfunds, паи таких фондов выросли в цене на 7–12%. 

Валютная переоценка поддержала рост паев фондов валютных облигаций. Паи таких фондов прибавили в цене 3–13% на фоне роста котировок самих облигаций. Лучшую динамику продемонстрировали фонды с замещающими облигациями. С начала года индекс замещающих облигаций Московской биржи RURPLTR, являющийся бенчмарком многих подобных ПИФов, вырос на 5,6%, за это время индекс юаневых облигаций RUCNYTR вырос на 0,9%.

В аутсайдерах оказались фонды рублевых облигаций.

Виталий Гайдаев